Центробанк стремится привести ключевую ставку к 4%, но текущий уровень инфляции вынуждает её повышать. Что означает повышение ключевой ставки ЦБ до 15% и зачем это нужно, читайте в материале РИАМО. Повышением ключевой ставки ЦБ рассчитывает охладить темп роста цен и вернуть инфляцию к запланированному ранее уровню в 4% к концу 2022 года. К чему может привести повышение учетной ставки ЦБ РФ и НБУ в краткосрочной и долгосрочной перспективе?
Банки ожидают повышения ключевой ставки ЦБ до 14-15%
| Надо ли поднимать ключевую ставку и на что это может повлиять? | К чему может привести повышение учетной ставки ЦБ РФ и НБУ в краткосрочной и долгосрочной перспективе? |
| Надо ли поднимать ключевую ставку и на что это может повлиять? | Пресс-конференция по итогам заседания Совета директоров по денежно-кредитной политике 26 апреля 2024 уют Председатель Банка России Эльвира Набиулл. |
Заседание ЦБ по ставке уже сегодня! Продолжится ли падение рынка акций?
| Эксперт рассказал, что ждет граждан и бизнес после повышения ключевой ставки ЦБ | Глава Центрального банка Эльвира Набиуллина заявила, что не исключает повышения ключевой ставки, если остановится процесс дезинфцляции (снижения роста инфляции. |
| Эксперт рассказал, что ждет граждан и бизнес после повышения ключевой ставки ЦБ | Но на ближайшем заседании ЦБ в эту пятницу ставка, вероятно, останется без изменений, на рекордно низком уровне в 4,25% годовых. |
| Аналитики прогнозируют сохранения ставки ЦБ в размере 16% на заседании в пятницу - ИА "Финмаркет" | Если, по оценке ЦБ, к концу года инфляция будет приближаться к верхней границе прогноза или даже превысит ее, могут быть увеличены показатели по средней ключевой ставке на 2024-2025 годы», – продолжает Денис Попов. |
| ЦБ может повысить нейтральную оценку ключевой ставки с текущих 6-7 процентов | График заседаний ЦБ по ключевой ставке на 2024 год. Решения по ключевой ставке Центробанк принимает на специальных заседаниях. |
Как ЦБ изменил прогноз по динамике ключевой ставки
- Тест по экономике на тему «Банковская система. Кредиты» — 4ЕГЭ
- Банк России оставил ключевую ставку на уровне 16% годовых
- Путин на примере Турции объяснил причину удержания Центробанком ключевой ставки
- Эксперт оценил влияние высокого уровня ключевой ставки на экономику
- Третий раз подряд: Банк России сохранил ключевую ставку на уровне 16% годовых — РТ на русском
- Аналитик рассказал, как повышение ключевой ставки повлияет на жизнь россиян – Москва 24, 28.06.2023
Аналитики прогнозируют сохранения ставки ЦБ в размере 16% на заседании в пятницу
Так что же, получается, что высокая ставка все-таки действует? Ну, какой-то эффект есть, да, но незначительный. Даже не знаю, на что рассчитывает ЦБ. Разве что еще ставку повысить? И похоже, что сохранят и в этот раз.
По крайней мере, так считает большинство опрошенных аналитиков. И судя по последним данным, видимо, так и будет. Еще в декабре 2023 года, когда большинство считало, что ставку уже через пару месяцев могут начать снижать, я предупреждал , что высокая ставка с нами точно надолго, и что снижать ее могут начать не раньше третьего квартала 2024 года. Позже, уже в феврале 2024 года, и ЦБ наконец-то четко заявил, что снижать ставку в первом полугодии не будет.
Однако сейчас у меня складывается ощущение, что и в третьем квартале не стоит ждать снижение, так как нужного эффекта от повышения ставки не наблюдается. Если только не поднять ее еще выше.
Как изменения прогнозов ЦБ повлияют на экономику Из-за повышения прогноза по средней ключевой ставке за год банки, вероятно, отложат снижение доходностей по коротким вкладам, подчеркнул Денис Попов из ПСБ. Условия по среднесрочным продуктам также могут улучшиться. Если регулятор действительно пересмотрит подход к своей политике, то ставки по депозитам и займам могут вырасти в пределах 0,5—1 п. РФ» Григорий Жирнов. По его словам, некоторые кредитные организации еще до заседания регулятора успели улучшить условия по краткосрочным вкладам.
Эксперт напомнил, что прошлые повышения ставки привели к снижению спроса на рынке недвижимости. Он прогнозирует дальнейшее укрепление рубля к доллару и евро на 3-4 рубля. Управляющий директор по инвестициям УК ПСБ Николай Рясков полагает, что до конца года ЦБ с целью сдерживания инфляции может еще раз поднять ставку в пределах 1 процентного пункта. Эксперты ВШЭ ожидают, что это "жесткое" решение ЦБ может вызвать массовое банкротство компаний, замедление темпов развития экономики страны, снижение доступности кредитов для населения.
Рост спроса по-прежнему опережает возможности предложения. Это значимый источник инфляционного давления. Учитывая фактические данные по экономической активности, в обновленном прогнозе мы удлинили траекторию схождения инфляции к цели. После небольшого замедления в конце года экономика снова уверенно растет. Рост потребления в январе — феврале значимо превысил наш прогноз. Жесткость рынка труда усиливается, отражая повышение спроса на рабочую силу. Это характерно почти для всех регионов, о чем можно прочитать в апрельском докладе «Региональная экономика». В этом сценарии экономика с II квартала начнет переходить к более сбалансированным темпам роста. Разрыв между спросом и предложением будет постепенно сокращаться, поддерживая замедление ценовой динамики. В этом случае накопленного повышения ключевой ставки будет достаточно, чтобы вернуть инфляцию к уровням, близким к цели, уже к концу этого года. Такое развитие событий предполагает начало снижения ключевой ставки во втором полугодии. Когда конкретно это произойдет — зависит от скорости замедления текущего роста цен. При слишком медленной дезинфляции не исключаем сохранения текущей ключевой ставки до конца года. Возможен и другой сценарий, который мы обсуждали в качестве альтернативного. В нем рост спроса на товары и услуги будет по-прежнему значительно превышать возможности расширения производства. Сигнализировать о таком перегреве будут быстрое расширение потребительской активности и кредитования, усиление жесткости рынка труда. Все это скажется на динамике инфляции и инфляционных ожиданий. В итоге, если процесс дезинфляции остановится, мы не исключаем повышения ключевой ставки. Подчеркну, что этот сценарий не является базовым. При любом сценарии структурная трансформация экономики продолжится. Опережающий рост инвестиций отчасти связан с восстановлением потенциала, который экономика потеряла из-за пандемии в 2020 году и из-за геополитического шока в 2022-м. Но главная причина — это именно структурный рост инвестиционной активности.
Набиуллина не исключила роста ключевой ставки в будущем
| Заседание ЦБ по ставке уже сегодня! Продолжится ли падение рынка акций? — Деньги на | Рост ключевой ставки неизменно приводит к повышению ставок по всем кредитам, в том числе ипотечным и потребительским. |
| ЦБ оставил ставку на уровне 16% | Увеличение учетной ставки как раз и должно остудить инфляционные ожидания. |
| ЦБ РФ повысил прогноз по средней ставке на 2024 год до 15-16% | Глава ЦБ также не исключила вероятность повышения ставки, если рост спроса на товары и услуги будет значительно превышать темпы расширения производства. |
| ЦБ сохранил ключевую ставку 16% годовых: причины и последствия - РБК Инвестиции | в итоге мы получим низкий темп роста экономики и высокую инфляцию. |
| Тест по экономике на тему «Банковская система. Кредиты» — 4ЕГЭ | Председатель Центрального Банка России (ЦБ РФ) Эльвира Набиуллина во время брифинга по итогам заседания совета директоров заявила, что ЦБ не исключает повышение ключевой ставки, однако этот сценарий не является для банка базовым. |
Что будет со вкладами
- Надо ли поднимать ключевую ставку и на что это может повлиять?
- Рынок повышения не ждет
- Как ЦБ изменил прогноз по динамике ключевой ставки
- Банки ожидают повышения ключевой ставки ЦБ до 14-15%
- Главные котировки
Надо ли поднимать ключевую ставку и на что это может повлиять?
Значение стало максимальным за всю историю наблюдений с 2015 года. Стратегии РЕПО обеспечивают надежную доходность при минимизации рисков», — отмечает эксперт. Что будет с вкладами и кредитами Фото: Shutterstock По прогнозам ВТБ, экстрадоходность по рублевым депозитам и накопительным счетам сохранится еще в течение двух-трех месяцев, что обеспечит стабильный спрос на классические сберегательные продукты минимум до конца первого полугодия. Ставки по розничным кредитам, в том числе жилищным, останутся на высоком уровне, но до конца первого полугодия ВТБ ожидает повышенный спрос со стороны заемщиков, отметили в пресс-службе банка.
Их активное развитие обеспечит в этом году рынку новый рекорд», — добавили в ВТБ. По его мнению, вкладчикам и заемщикам стоит быть готовыми к тому, что этот период жесткой монетарной политики может оказаться длительным, а ключевая ставка может остаться двузначной весь 2024 год, а возможно, и большую часть 2025 года.
Опытные аналитики считают, что не стоит делать резких движений сразу после того, как ЦБ анонсировал повышение ставки. Особенно это касается ситуаций, где договор пересмотреть нельзя. Больше всего везёт тем, кто заранее понимал, что ключевая ставка вырастет, и открыл трёхмесячный или полугодовой вклад.
Тогда он автоматически продлится и станет более выгодным. Специально искать какие-то другие варианты не нужно. Если вы всё-таки хотите перевести деньги со старого вклада на новый, стоит обратиться в банк и узнать, какие условия перехода они готовы вам предложить. Бывают случаи, когда банк идёт навстречу и соглашается увеличить процентную ставку на старом вкладе до уровня, который соответствует текущей рыночной ситуации. Ещё один частый вопрос, который задают вкладчики: в какой валюте хранить деньги после повышения ставки ЦБ.
Как правило, самые выгодные в это время — рублёвые депозиты. Доходность по ним выше, чем по вкладам в долларах или евро. При этом, как обычно советуют эксперты, не стоит «хранить все яйца в одной корзине». Если что-то подешевеет или вырастет, можно всегда сохранить баланс. Почему повышают ставки по вкладам Ставки по вкладам повышают не только потому, что растёт ключевая ставка, причин может быть несколько.
Одна из них — конкуренция между банками за деньги населения и предприятий. Банки всегда отслеживают ставки друг друга и стараются предложить более выгодные условия для клиентов. Например, это могут быть спецпредложения с повышенной ставкой для новых вкладчиков или акции ко дню рождения банка или других памятных дат. Ещё одной причиной повышения ставок по вкладам может быть изменение экономической ситуации в стране.
Не стоит забывать и о других факторах, требующих жесткой денежно-кредитной политики: экономика и рынок труда остаются перегретыми, уровень безработицы продолжает держаться на минимуме, что ведет к росту зарплат.
Высок и потребительский спрос. Возможно, снижение ключевой ставки произойдет после завершения в конце июня действия программы льготной ипотеки на новостройки, когда эффекты жесткой денежно-кредитной политики смогут проявиться более явно. Топ-5 полезных статей о ключевой ставке 5 место в рейтинге.
Глава регулятора Эльвира Набиуллина в ходе выступления 8 апреля заявила, что ЦБ может перейти к снижению ключевой ставки во втором полугодии этого при условии, что инфляция продолжит устойчивое замедление. В своем пресс-релизе по итогам заседания ЦБ отмечал, что инфляционное давление постепенно ослабевает, но остается высоким. Внутренний спрос продолжает значительно опережать возможности расширения производства товаров и услуг. Жесткость рынка труда вновь усилилась, безработица обновила исторический минимум, говорилось в сообщении регулятора.
Основной показатель, на который смотрит регулятор при принятии решений в отношении денежно-кредитной политики, — это инфляция, говорит аналитик «Цифра брокер» Наталия Пырьева. Несмотря на прохождение пика инфляции устойчивого снижения инфляционных ожиданий не зафиксировано и проинфляционные риски остаются на высоком уровне, поэтому ЦБ будет держать высокую ставку, пока не появятся данные об устойчивом снижении инфляции, отмечает CFA, директор департамента операций на финансовых рынках банка «Русский Стандарт» Максим Тимошенко. Аналитик полагает, что ЦБ скажет о возможном снижении ставки во втором полугодии 2024 года, при этом сделает оговорку о готовности повысить ставку, если увидит рост инфляции. Снижение инфляционных ожиданий не прекращается четвертый месяц подряд. Однако дальнейшее ослабление рубля может подпитывать инфляцию, что, в свою очередь, может отразиться на инфляционных ожиданиях, отмечает г-жа Пырьева.
Какой будет ключевая ставка ЦБ в 2024 и 2025 году: прогноз по месяцам
Процентные ставки всех коммерческих банков, изменяемые вслед за ключевой ставкой, оказывают влияние на готовность брать кредиты, открывать вклады. Коммерческие банки меняют свои ставки почти сразу же вслед за ключевой ставкой ЦБ. Банки ожидают повышение ключевой ставки ЦБ после заседания 27 октября, прогнозируется, что ставка увеличится на 1 процентный пункт и составит 14%. Почему ЦБ сохранил ставку 16% и как это скажется на рубле, акциях, бондах. Ключевая ставка Центробанка не менялась с декабря 2023 года — тогда она была установлена на уровне 16%, а до этого повышалась за полгода пять раз. ЦБ РФ в базовом сценарии начнет снижать ключевую ставку во втором полугодии, заявила глава Банка России Эльвира Набиуллина на пресс-конференции.
Все новости
- Что будет с кредитами
- Третий раз подряд: Банк России сохранил ключевую ставку на уровне 16% годовых — РТ на русском
- ЦБ спрогнозировал снижение инфляции и сохранил ключевую ставку 16% - Страна.ЛАЙФ
- Набиуллина допускает новое повышение ключевой ставки ЦБ
ЦБ может повысить нейтральную оценку ключевой ставки с текущих 6-7 процентов
Также это может привести к большому количеству банкротств. Для населения же потребительский кредит и ипотека станут малодоступны, пояснил радиостанции « Говорит Москва » профессор Высшей школы экономики Евгений Коган. По его словам, регулятор принял «достаточно жёсткое решение», а ставка по кредитам «почти запретительная». Такими действиями, отметил эксперт, Банк России хочет резко ограничить уровень кредитования. Так, будет дороже ипотека, потребительские кредиты, люди, следовательно, будут брать меньше кредитов. Кроме того, это может привести к большому количеству банкротств. Скоро будут подходить сроки, когда нужно будет перекредитоваться, выпустить новые облигации и заменить ими старые.
Иными словами, сезонное удешевление овощей летом ЦБ не устроит. Необходимо замедление роста цен широким фронтом — по большинству товаров и услуг. Скорее всего, это может произойти во втором полугодии. Такой сценарий рассматривает и сам ЦБ , и опрошенные регулятором эксперты.
Но пока явного замедления инфляции не фиксируется. Это тревожный сигнал: он допускает сценарий, при котором ЦБ может передумать снижать ключевую ставку в этом году. А в худшем случае — вернется к циклу повышения.
Не всякий бизнес выдержит такие ставки», — пояснил Коган. Решение регулятора в результате может привести и к замедлению роста экономики.
Вместе с тем эксперт рассказал, кому может пойти во благо решение ЦБ. То есть ЦБ хочет резко поднять уровень сбережений, уменьшить потребление, охладить рынок и увеличить накопления. Для тех, кто имеет деньги и хочет вложиться в депозиты, это хорошее время. ЦБ хочет, чтобы люди больше сберегали и меньше тратили», — указал профессор. Как пояснили представители регулятора, инфляционное давление оказалось выше ожиданий.
Аналитики связывают такой рост с тем, что рынок был переоценен еще до заседания Банка России 16 февраля. Кривая доходности облигаций — это график, который отражает зависимость доходности облигаций от срока погашения. При этом избыточного предложения на рынке ОФЗ вряд ли стоит ждать.
Дополнительные бюджетные расходы, объявленные в феврале, не выглядят большими, к тому же в основном их профинансируют за счет повышения налогов. Более подробную аналитику рынков и вариант стратегии инвестирования во втором квартале 2024 года читайте в отдельном материале. О возможностях брокерского счета для бизнеса читайте в материале «Зачем юридическому лицу открывать брокерский счет».
Оставьте заявку , чтобы открыть брокерский счет для бизнеса в Сбере.
Набиуллина не исключила повышения ключевой ставки ЦБ
К каким последствиям приведет повышение ключевой ставки Центробанком. На ближайшем заседании 26 апреля Центральный банк (ЦБ) России может сохранить ключевую ставку на уровне 16% годовых, считают опрошенные «Известиями» эксперты. это а) средства которые банк ссужает другим банкам. Завтра Совет директоров Банка России озвучит очередное решение относительно изменения или сохранения значения ключевой ставки.
«Инфляцию пока обуздать не удается». Сохранит или поднимет ЦБ ключевую ставку в декабре
Но уже к часу дня рубль немного отыграл свои позиции: доллар продавали за 100,21 рубля, евро — 111,45 рубля. Деньги становятся дороже, ценник выравнивается. Таким образом Центробанк сдерживает инфляцию. Вместе с тем кандидат экономических наук Михаил Беляев сомневается, что принятые регулятором меры помогут обуздать цены. В России она лежит в области монополистического устройства отраслей, а не денежного фактора. Поэтому повышение ключевой ставки не окажет никакого влияния на инфляцию», — сказал ForPost Беляев. Ипотека и автокредиты — в минус Прогноз экономиста в отношении кредитов и инвестиций в экономику тоже был не особо радужным: «Что такое ключевая ставка? По ней коммерческие банки берут займы у Центробанка. Чем выше ставка, тем дороже кредиты для населения и промышленных предприятий. Сейчас бизнесу придётся работать в более сложных экономических условиях.
Для них будет затруднён доступ к дешёвым кредитам.
Что при этом может произойти с ключевой ставкой до конца года — в материале RT. Такое решение совет директоров ЦБ принял в пятницу, 26 апреля, по итогам второго весеннего заседания. Согласно оценке регулятора, «текущее инфляционное давление постепенно ослабевает, но остаётся высоким». Проводимая Банком России денежно-кредитная политика закрепит процесс дезинфляции в экономике», — говорится в пресс-релизе.
В случае заметного роста цен регулятор повышает ставку, и, как следствие, кредиты в стране дорожают, а доходность банковских вкладов увеличивается. В результате население и бизнес начинают реже брать займы, меньше тратить и больше сберегать, общая экономическая активность снижается, и спустя определённое время ценовое давление должно ослабевать. Также по теме На фоне индексации соцвыплат и высоких ставок по вкладам: россияне рекордно нарастили объём денег на банковских счетах В феврале 2024 года россияне положили на банковские счета рекордные для этого месяца 1,1 трлн рублей. Такой нетипичный для конца зимы... Если же инфляция замедляется, Центробанк может, напротив, вернуться к снижению ставки.
Это, в свою очередь, должно вновь привести к оживлению деловой и потребительской активности. В этом смысле жёсткая денежная политика уже значимо повлияла на динамику цен. Тем не менее уверенности в том, что инфляции вернётся к цели до конца года, пока ещё нет, поэтому ЦБ придётся сохранять жёсткую ДКП», — рассказал RT руководитель направления аналитики корпоративного бизнеса Банка «ДОМ. РФ» Григорий Жирнов.
Об этом они рассказали в четверг, 25 апреля.
Тот факт, что инфляция находится на достаточно высоком уровне и пока нет уверенного снижения, говорит о продолжении действия жесткой денежно-кредитной политики, и снижения ставки мы не видим в ближайший месяц-два. Некоторые эксперты не видят перспектив снижения как минимум до осени», — отметил председатель комиссии по финансовым рынкам МГО «Опоры России», гендиректор инвестиционной компании «Диалот» Егор Диашов. В свою очередь, директор управления продаж и клиентского обслуживания инвестиционной компании Fontvielle Руслан Спинка предположил, что траектория движения ключевой ставки в ближайшие два года может оказаться несколько выше прогнозов регулятора.
В итоге, если процесс дезинфляции остановится, мы не исключаем повышения ключевой ставки. Подчеркну, что этот сценарий не является базовым», — добавила глава ЦБ РФ.
Москва, Мария Соколова Написать автору или сообщить новость Подписывайтесь на каналы.
ЦБ может повысить нейтральную оценку ключевой ставки с текущих 6-7 процентов
Скорее всего, до конца года регулятор всё же пойдёт на смягчение денежно-кредитных условий. Впрочем, не будет торопиться с этим, пока у него не появится уверенность в устойчивом снижении инфляции. Текущий уровень показателя позволил сократить темпы роста цен — и не более. Годовая инфляция на данный момент в два раза выше запланированной. При этом влияние ключевой ставки на курс рубля снизилось значительно. Курсы определяют другие факторы продажа валютной выручки экспортёрами, цены на нефть, рост российского госдолга , — рассказал руководитель департамента продаж и клиентской поддержки "Альфа-Форекс" Александр Шнейдерман. Что же касается вкладов и кредитов, то тут не ожидается изменений.
Собственные деньги, предназначенные инвесторами для вложения в недостаточно прибыльные проекты, становится выгодней хранить на банковских депозитах. Снижение деловой активности за счёт замораживания малоприбыльных проектов является благом для экономики страны, так как финансирование таких проектов на самом деле чаще оказывается не активностью, а убыточной или ненужной суетой.
Рынок повышения не ждет В то же время эксперты напоминают, что разгон инфляции в последние месяцы напрямую был связан с ослаблением рубля. Сейчас же национальная валюта укрепляется. Задача стабилизации курса выполнена, поэтому один из факторов агрессивного подъема ключевой ставки якобы отпал, — говорит эксперт по фондовому рынку «БКС Мир инвестиций» Михаил Зельцер. Рынок пока не ожидает дальнейшего повышения ставки, о чём можно судить по ОФЗ. Конечно, если ЦБ решится на очередное ужесточение ДКП, то цены бумаг вновь упадут, а их доходности возрастут — участники подстроятся к реалиям. Но все-таки актуальная динамика ОФЗ показательна, — говорит он. Возможность повторения такого сценария не ожидается. На то оно и шоковое, что происходит при резких критических факторах, а это уже относится, скорее, к гаданию, а не прогнозированию, — сообщил «Фонтанке» Михаил Зельцер. Такая ситуация может стать реальностью, если произойдет новый экономический шок, из-за которого регулятор будет вынужден предпринять такие меры, — считает Даниил Болотских.
Тут остается бюджет, какие-то резервные механизмы, а также локальное кредитование, которое по отдельным направлениям управляется преференциями», - заявил собеседник Рамблера. Банки урывают прибыль, потому что процентная ставка индексирует доходы финансового и банковского сектора, так как реальная ставка — это номинальная ставка минус инфляция. И если вы не подняли номинальную процентную ставку, то маржа в виде реальной ставки сохраняется, а это и есть доход банков и финансового сектора как такового. То есть мы индексируем доходы одной группы агентов причем весьма узкой, но от нее зависит развитие экономики , однако при этом мы с громадным опозданием делаем это для других секторов, лишая их средств к развитию и увеличивая издержки по пользованию деньгами», - отметил эксперт. Экономист добавил, что в настоящее время в России существует необходимость в проведении полноценной инвентаризации фондов и оценки объема свободных, пригодных к загрузке производственных мощностей. Это следует из информации, опубликованной на сайте регулятора, пишет ТАСС.
Третий раз подряд: Банк России сохранил ключевую ставку на уровне 16% годовых
Аналитики Сбербанка ожидают, что период высоких ставок в российской экономике продлится несколько дольше предыдущих прогнозов и на конец 2024 года ключевая ставка ЦБ РФ составит 13. Рост ключевой ставки неизменно приводит к повышению ставок по всем кредитам, в том числе ипотечным и потребительским. ЦБ может повысить нейтральную оценку ключевой ставки с текущих 6-7 процентов.